ETF FXRU — состав, доходность, комиссии

Для тех кто находится в поиске еврооблигаций, сегодня мы разберем фонд ETF FXRU. Напомню кратко, что еврооблигации — это возможность купить облигации в валюте. Приставка евро не означает, что покупать акции вам нужно будет именно в Euro. Валюта может быть разной. А приставка “евро” к слову “облигации” означает, что данный вид облигаций не является рублевым.

По прежнему, у каждого из нас есть возможность купить отдельно еврооблигации каждой компании, которая их выпускает. И можно даже найти с доходностью 7-8% годовых в валюте. Но так ли вы уверены в этих компаниях? Риск банкротства мелких эмитентов, с высокой доходностью, довольно велик.

Сколько эмитентов должно быть в портфеле, чтобы снизить ваши риски? Конечно правильно ответа не существует. По логике, чем менее надежные компании вы набрали в состав портфеля, тем больше внимания нужно уделить разнообразности бумаг.

Фонд FXRU ETF для диверсификации

Большинство евробондов (другое название еврооблигаций), в среднем стоят в районе 1000$. Эта особенность ограничивает большинство инвесторов пользоваться данным инструментом. К тому же, многие евробонды доступны к покупке только для “Квалифицированных” инвесторов. 

Как всегда, на помощь приходят ETF фонды, например такой как ETF FXRU. Для желающих изучить альтернативные фонды, можете поискать на нашем сайте в разделе ETF фонды

• FXTB — это краткосрочные облигации США
• FXRB — аналог FXRU, но с рублевым хеджированием
• FXMM — краткосрочные гособлигации с рублевым хеджированием
• RUSB — в составе корпоративные и государственные еврооблигации

Состав фонда еврооблигаций FXRU ETF

Количество эмитентов, время от времени, может меняться, но на данный момент в составе акций фонда FXRU, всего 25 эмитентов:

• STSBC 5.125 10/29/22 MTN
• SIBNEF 6 11/27/23
• LKOH 4.563 04/24/23
• STGPN 4.375 09/19/22 MTN
• STTVB 6.950 10/17/22
• GAZPRU 3 ? 11/17/23
• VEBBNK 5.942 11/21/23
• GAZPRU 2.95 04/15/25
• GAZPRU 2.949 01/24/24
• VEFNC 6.800 11/22/25 MTN
• NLMKRU 4 1⁄2 06/15/23
• MMCFN 6.625 10/14/22
• VEFNC 6.025 07/05/22
• GMKNRM 4.10 04/11/23
• GTLKOA 5.95 04/17/25
• CHMFRU 3.15 09/16/24
• NOVFI 4.422 12/13/22
• PHORRU 3.949 04/24/23
• SIBUR 3.45 09/23/24
• EVRE 5.375 03/20/23
• EVRAZ 5 1/4 04/02/24
• LUKOIL 6.656 06/07/22 REGS
• GMKNRM 3 3/8 10/28/24 144A
• GMKNRM 3 3⁄8 10/28/24
• SGEEL 5.900 10/17/22 MTN

Самый большой процент у одной еврооблигации STSBC, выпущенной компанией SB Capital, но владеет ей — Сбербанк России. Вес в портфеле составляет 7.257 %.

Интересная особенность, что несколько бумаг из фонда, принадлежат одним и тем же эмитентам. И получается, что уникальных эмитентов только 18. 

Самый большой вес еврооблигаций у одного эмитента — Газпром. Общий размер в районе 15%.

Дата после тикера, подскажет вам когда произойдет выплата по облигации. 

Стоимость и доходность акций FXRU

• Купоны реинвестируются по мере поступления
• Фонд отслеживает индекс EMRUS Bloomberg Barclays
• Стоимость чистых активов: более 5,6 млрд.руб.
• Цена акций в районе 1000 руб.
• Доходность в рублях 12-14% годовых
• Доходность в долларах 5-7% годовых

График с 10 апреля 2020 года по 09 апреля 2021 года, показывает рост 11,46%

При этом стоимость за акцию, например в июне 2020 года, падала до 850 рублей. А на 09 апреля 2021 года, стоимость акций фонда FXRU составила 986 рублей.

С апреля 2018 по апрель 2021 года, рост на 44,60%

Для сравнения, фонд ETF FXRB с таким же составом эмитентов, но с хеджированием в рублях, показал следующую доходность 9,30% за тот же год. 

А вот сравнение фонда ETF FXRU и ETF RUSB. График показывает, что на длительном сроке, RUSB показал доходность чуть выше (на 6%).

При расчете доходности, необходимо учитывать, что ежегодная комиссия фонда, составляет 0,5%. Если вы держите бумаги 3 года, то это -1,5% только на комиссии. 

Выше мы дали информацию про фонд ETF FXRU. Также кратко затронули несколько альтернативных ETF фондов на еврооблигации. Рекомендуем самостоятельно изучить подробнее про каждый и только тогда принимать уже взвешенное решение о покупке. Как всегда у каждого финансового инструмента есть свои плюсы и минусы. В зависимости от ваших целей, выбор может отличаться. 

Хорошего профита, друзья инвесторы!