SBMX ETF +80% за 4 года

by Опубликовано

SBMX ETF — это фонд на Индекс МосБиржи полной доходности «брутто» — управляющей компании АО “Сбер Управление активами”. Акции данного БПИФа, можно купить в РФ с 2018 года. Это первый биржевой паевой инвестиционный фонд Сбера (Сбербанк), работающий по российскому праву. 

  • Комиссия: до 1% в год (удерживается УК автоматически)
  • Дивиденды: реинвестируются (по руки вы не получаете)

Мосбиржа содержит 4 индекса полной доходности:

  • IMOEX Индекс МосБиржи
  • MCFTR Индекс МосБиржи полной доходности «брутто»
  • MCFTRN Индекс МосБиржи полной доходности «нетто» (по налоговым ставкам иностранных организаций)
  • MCFTRR Индекс МосБиржи полной доходности «нетто» (по налоговым ставкам российских организаций)

Состав индексов обновляется каждую третью пятницу четырех месяцев в году:

  • март
  • июнь
  • сентябрь
  • декабрь

Предварительные изменения публикуются в разделе новости на сайте Московской бирже. Так, например в мае, уже появилась новость, что произойдет в июне. А именно: депозитарные расписки КИВИ ПиЭлСи исключаются из базы расчета Индекса МосБиржи и Индекса РТС. Лист ожидания на исключение из основных индексов будет представлен обыкновенными акциями ПАО «Россети».

Index полной доходности показывает изменение общей стоимости входящих акций, включая дивидендные платежи.  

  • Брутто — не включает налогообложение
  • Нетто — как раз учитывает

Для подсчета используются ставки базы расчетов, что и для исходного IMOEX (или как ранее он назывался Индекс ММВБ).

База расчета это список ценных бумаг для расчета Индекса

Состав SBMX ETF

По данным Московской биржи на апрель 2021 г.

Топ 10 акций: 

  1. Сбербанк, АО 
  2. GAZP Газпром, АО 
  3. LKOH ЛУКОЙЛ, АО 
  4. YNDX Яндекс Н.В., АО 
  5. GMKN Норильский никель, АО 
  6. NVTK НОВАТЭК, АО 
  7. ROSN Роснефть, АО 
  8. TCSG TCS GROUP HOLDING
  9. POLY Полиметалл
  10. TATN Татнефть

Что интересно, так это SBMX копирует не только состав, но и пропорции IMOEX (ММВБ). А вес одной компании не может превышать 15% от общего состава. Если же так случилось, то при плановой ребалансировке, все корректируется в соответствии с базовой стратегией.

Кстати, индекс РТС (RTSI) имеет такой же состав, он просто рассчитывается в долларах.

По секторам, БПИФ рыночных финансовых инструментов «Сбер — Индекс МосБиржи полной доходности «брутто», разделяется следующим образом:

Возможно вам также будут интересны похожие ETF фонды:

  • FXRL FinEx — ориентируется на РТС
  • RUSE ITI Funds — ориентируется на РТС
  • ETF VTBX — отслеживает индекс Мосбиржи полной доходности Нетто

SBMX против FXRL

ETF FXRL от FinEx Russian RTS Equity UCITS, часто называют очень патриотичным. Но состав тут такой же. Только ориентирован он на РТС, а значит рассчитывается также в валюте USD $. Дивиденды в обоих — реинвестируются.

Стоимость на 31.05.2021

Акция SBMX: 1839 руб.

Акция FXRL: 3983 руб.

Отличия в налогообложении:

Фонд СБМХ это БПИФ и он не платит налоги ни с дивидендов, ни при продаже акций, поэтому отслеживает “Брутто”. 

Фонд ФХРЛ это иностранный ЕТФ, который платит налоги с полученных дивидендов в размере 10% и поэтому отслеживает индекс “Нетто”. И также не платит налоги при продаже акций. 

Оба примера доступны для покупки на ИИС, что позволяет получить налоговый вычет НДФЛ. 

Комиссия FXRL на 0,1% меньше и при долгосрочном владении акциями фонда, это может сыграть свою роль.

Отзывы можно найти разные на оба фонда, но например по СЧА, есть возможность определить какой популярнее. Таким образом получается, что СЧА етф от Сбера, почти в 3 раза больше. А вы согласны с таким рассуждением? Напишите в комментарии, может это будет полезно и другим инвесторам!

Больше полезного в разделе Фонды ETF

Опубликовано Денис П

1 151 просмотров